Il fondo sovrano dell'Arabia Saudita, il Public Investment Fund (PIF), ha registrato una perdita complessiva di $ 15. 6 miliardi per il 2022. Ciò avviene quando il valore dei suoi investimenti in SoftBank Vision Fund e altre iniziative tecnologiche ha subito un duro colpo durante una flessione del mercato.
Nell'anno precedente, il PIF aveva registrato un reddito di $ 25. 4 miliardi, secondo la sua relazione finanziaria annuale pubblicata domenica.
Sotto la guida del principe ereditario Mohammed bin Salman, il PIF ha apportato modifiche significative alla sua asset allocation nel 2022. La percentuale delle sue attività dedicate alle azioni saudite è stata aumentata dal 24% al 32%. È stata invece ridotta dal 20% al 10% la quota assegnata agli International Strategic Assets, che comprende investimenti come la squadra di calcio inglese Newcastle United FC e un fondo infrastrutturale statunitense di Blackstone Group LP.
L'aumento degli investimenti in azioni locali è stato in gran parte guidato dal trasferimento di una partecipazione del 4% nel gigante energetico Saudi Aramco al PIF nel febbraio 2022. Questa partecipazione è attualmente valutata intorno agli 80 miliardi di dollari.
Il PIF svolge un ruolo cruciale negli sforzi dell'Arabia Saudita per diversificare la sua economia lontano dalla dipendenza dal petrolio. Il principe ereditario Mohammed bin Salman immagina il fondo come un veicolo per investire ingenti somme di denaro in vari settori, tra cui turismo, veicoli elettrici e progetti sportivi, all'interno del regno.
Il PIF non ha rivelato la cifra relativa ai rendimenti per gli azionisti per il 2022. Tuttavia, vale la pena notare che l'indice S&P 500 è sceso di quasi il 20% durante quell'anno. In confronto, il rendimento del PIF nel 2021 è stato di circa il 25%, in linea con i rendimenti per gli investitori nello S&P nello stesso periodo.
Uno dei principali fattori che hanno contribuito alla perdita del PIF è stato il suo investimento in SoftBank Group Corp. il primo Vision Fund di , che ha registrato una perdita annuale record di 32 miliardi di dollari nel 2022. Nonostante la perdita, le attività in gestione del PIF sono cresciute a $ 595. 5 miliardi da $ 527. 8 miliardi nel 2021.
È importante considerare la recente performance positiva delle azioni globali, comprese quelle negli Stati Uniti e in Arabia Saudita. A partire da ora, le stime suggeriscono che le attività del PIF sono salite a circa $ 777 miliardi, secondo il Sovereign Wealth Fund Institute.
In conclusione, mentre il PIF ha registrato una perdita significativa per il 2022, la continua attenzione del fondo alla diversificazione del proprio portafoglio e all'investimento in vari settori segnala il suo impegno a lungo termine per ridurre la dipendenza dell'Arabia Saudita dalle entrate petrolifere.