بعد أن أعلن دويتشه بنك عن تحقيق عائدات وأرباح أفضل من المتوقع ، أعرب كريستيان سوينغ ، الرئيس التنفيذي للبنك ، عن تفاؤله بشأن قدرة البنك على مواصلة زيادة إيراداته خلال العام المقبل ، على الرغم من التحديات من ارتفاع التكاليف وتدهور جودة الائتمان. أبرزت الخياطة أن الارتفاع من أسعار الفائدة المرتفعة يصمد أقوى مما كان متوقعًا في البداية ، مضيفًا أنه من المتوقع حدوث مفاجآت إيجابية في النصف الثاني من عام 2023 وفي عام 2024.
ساعدت الملاحظات الإيجابية من الخياطة على عكس التراجع في أسهم دويتشه بنك ، التي انخفضت بسبب زيادة أكبر من المتوقع في نفقات التشغيل بسبب التقاضي والاستثمارات. استفاد بنك الشركات التابع للبنك من أسعار الفائدة المرتفعة ، بينما أظهر المتداولون ذوو الدخل الثابت مرونة في بيئة أعمال بطيئة بشكل عام.
ومع ذلك ، لا تزال شركة سوينج مصممة على زيادة الإيرادات والربحية ، حيث أن سعر سهم البنك لم ينتعش بعد إلى المستوى الذي كان عليه عندما تولى منصب الرئيس التنفيذي قبل خمس سنوات. إن ظروف السوق الصعبة ، بما في ذلك التباطؤ في التداول ، وضعف الاقتصاد ، والتراجع المحتمل للرفع من أسعار الفائدة المرتفعة ، جعلت من الصعب تحقيق هذه الأهداف ، مما يتطلب توازنًا دقيقًا بين الاستثمارات وخفض التكاليف.
ارتفعت نفقات دويتشه بنك بنسبة 15٪ في الربع الثاني متجاوزة توقعات المحللين. نتيجة لذلك ، من المتوقع أن تزيد تكاليف البنك للعام بأكمله بشكل طفيف ، مقارنة بالتوجيهات السابقة للمصروفات الثابتة. كانت الزيادة في النفقات مدفوعة بمدفوعات إنهاء الخدمة بعد قرار البنك بتخفيض كبار موظفي المكاتب الخلفية وتكاليف التقاضي من تسوية الغرامات المتعلقة بادعاءات غسل الأموال.
على عكس دويتشه بنك ، تمكنت بعض البنوك الأخرى من السيطرة على نفقاتها. على سبيل المثال ، خفضت UniCredit SpA التكاليف بنحو 1٪ في الربع الثاني ، بينما حافظت Lloyds Banking Group Plc على هدفها للعام بأكمله لتكاليف التشغيل على الرغم من الضغوط التضخمية في المملكة المتحدة.
واجهت أسهم دويتشه بنك في البداية تقلبات ، متأرجحة بين الخسائر والمكاسب. منذ أن أصبحت شركة سوينج الرئيس التنفيذي في أبريل 2018 ، انخفضت أسهم البنك بنحو 7٪.
تحت قيادة شركة سوينج ، أعاد دويتشه بنك التركيز على نقاط قوته في الخدمات المصرفية للشركات وذات الدخل الثابت ، والتي تضمنت تخفيضات كبيرة في الوظائف والخروج من تداول الأسهم. في وقت سابق من هذا العام ، فاجأت الخياطة المستثمرين بإعلانها الاستحواذ على Numis Corp. ، مسجلاً أول عملية استحواذ كبيرة له كرئيس تنفيذي وأكبر عملية استحواذ للبنك منذ أكثر من عقد. بينما واجهت تجارة الدخل الثابت انخفاضًا بنسبة 10٪ في الربع الثاني ، متفوقةً على معظم بنوك وول ستريت ، من المتوقع أن تتحسن بيئة التداول العامة في النصف الثاني من العام ، بعد حل أزمة سقف الديون الأمريكية.
قدم دويتشه بنك نظرة أكثر إيجابية قليلاً لإيرادات العام بأكمله ، مشيرًا إلى أنه من المحتمل أن يصل إلى الحد الأعلى من نطاق التوقعات ، مدفوعًا بالزخم في بنك الشركات. اعتمدت الخياطة على الشركات والمصارف الخاصة للتعويض عن تطبيع بيئة التجارة. أعلن بنك الشركات عن زيادة بنسبة 25٪ في الإيرادات في الربع الثاني ، بينما شهد البنك الخاص مكاسب بنسبة 11٪.
ومع ذلك ، ظهرت علامات تباطؤ في الارتفاع من أسعار الفائدة المرتفعة. شهد الطلب على القروض بين شركات منطقة اليورو انخفاضًا قياسيًا في الربع الثاني ، كما أعلن دويتشه بنك أيضًا عن انخفاض في القروض بسبب انخفاض الطلب في عملياته المصرفية التجارية. بالإضافة إلى ذلك ، ارتفعت مخصصات الديون المتعثرة بنسبة 72٪ مقارنة بالعام السابق ، مما يشير إلى بعض التدهور في جودة القروض.