UBS Group AG ha accettato di pagare circa 387 milioni di dollari di sanzioni relative alla cattiva condotta di Credit Suisse Group AG nei suoi rapporti con Archegos Capital Management. Ciò avviene quando UBS, il nuovo proprietario del rivale svizzero in rovina, si assume la responsabilità di risolvere i problemi legali.
Come parte di un ordine di consenso con la Federal Reserve, UBS pagherà $ 268. 5 milioni per "pratiche di gestione del rischio di credito della controparte non sicure e non solide" presso il Credit Suisse. Anche la Prudential Regulation Authority della Bank of England ha inflitto a UBS una multa di 87 milioni di sterline (112 milioni di dollari). Questa è la più grande sanzione mai imposta dal regolatore del Regno Unito.
La Prudential Regulation Authority ha criticato il Credit Suisse, affermando di non aver imparato dalle esperienze precedenti e di aver trascurato le preoccupazioni sollevate dall'autorità di regolamentazione. La Federal Reserve ha sottolineato che il Credit Suisse non disponeva di governance adeguata, personale esperto e pratiche di gestione del rischio sufficienti.
L'acquisizione di Credit Suisse da parte di UBS è stata finalizzata il mese scorso, fornendo potenzialmente un guadagno inaspettato per il CEO di UBS Sergio Ermotti. Tuttavia, la banca ha già stimato che potrebbe affrontare fino a 4 miliardi di dollari in passività legali e svalutazioni delle attività di circa 13 miliardi di dollari relative al Credit Suisse.
A differenza di altre banche, il Credit Suisse è stato lento nello sciogliere le sue posizioni con Archegos e ha subito perdite per $ 5. 5 miliardi nel 2021, mentre UBS ha subito una perdita molto minore.
UBS ha già iniziato a implementare il suo quadro di rischio per affrontare i risultati normativi e garantire un'adeguata gestione del rischio presso Credit Suisse. La banca sarà inoltre tenuta a presentare alle autorità di regolamentazione un piano per una governance sostenibile e un quadro di gestione del rischio.
L'autorità di regolamentazione finanziaria svizzera, Finma, ha ordinato misure correttive per UBS poiché ha concluso che il Credit Suisse ha violato le leggi del mercato finanziario nei suoi rapporti con Archegos. Tuttavia, la Finma non è autorizzata a infliggere multe.
Nel complesso, la liquidazione da parte di UBS delle sanzioni relative ad Archegos dimostra l'impegno della banca ad affrontare la cattiva condotta presso Credit Suisse e ad attuare le necessarie misure correttive. La banca annuncerà il mese prossimo i guadagni del secondo trimestre dell'azienda combinata, che rifletteranno l'accantonamento per le sanzioni legate alla questione Archegos.