Согласно отчету Королевского банка Канады (RBC), значительная часть канадских домовладельцев может столкнуться с «платежным шоком», поскольку более 60% ипотечных кредитов в стране будут продлены в течение следующих трех лет. В докладе подчеркивается потенциальная финансовая нагрузка на домовладельцев, если процентные ставки не снизятся значительно в ближайшие годы.
К 2026 году ипотечные кредиты на сумму примерно 400 миллиардов канадских долларов (290 миллиардов долларов США) будут подлежать продлению, включая значительную часть кредитов с отрицательной амортизацией. Это может привести к среднему увеличению ежемесячных выплат до 48%, как заявил аналитик RBC Capital Markets Дарко Михелич в отчете, опубликованном в понедельник.
Михелич предупреждает, что канадские банки могут подвергнуться риску кредитных потерь, если процентные ставки не снизятся значительно и произойдет ожидаемый платежный шок. Он прогнозирует более низкие, но все же существенные шоки платежей в размере 32% в следующем году и 33% в 2025 году, поскольку продление ипотечного кредитования продолжается.
В отчете предполагается, что если ставка Банка Канады «овернайт», которая в настоящее время составляет 5%, упадет на 100 базисных пунктов, шок платежей при продлении в 2024 и 2025 годах уменьшится примерно до 22% или 23%. Однако самые большие проблемы, вероятно, возникнут в 2026 году, когда будет продлена значительная часть ипотечных кредитов с плавающей процентной ставкой и фиксированными ежемесячными платежами. Эти заемщики производили одинаковые ежемесячные платежи, несмотря на повышение процентных ставок. В результате они теперь ежемесячно платят только проценты, тем самым продлевая время, необходимое для погашения кредита. Когда эти ипотечные кредиты будут продлены, домовладельцы столкнутся с гораздо более высокими ежемесячными платежами.
В отчете говорится, что, если процентные ставки не снизятся, держатели ипотечных кредитов с плавающей ставкой могут столкнуться с шоком выплат до 84% к 2026 году. Чтобы смягчить этот шок и снизить его до более управляемых 20% для группы с плавающей процентной ставкой, ставку «овернайт» Банка Канады необходимо будет снизить до 0. 25% к июлю 2026 года. Однако Михелич признает, что на данный момент это может быть нереалистичным ожиданием.
Последствия этого платежного шока распространяются не только на индивидуальных заемщиков, но и на крупные банки Канады, особенно в секторе розничных банковских услуг. RBC Capital Markets сохраняет «прохладный» прогноз роста доходов розничного банкинга в стране на уровне около 4% в 2024 году и 3% в 2025 году. В отчете подчеркивается, что платежный шок может повлиять на рост кредитов/доходов, привести к увеличению просрочек по ипотечным кредитам (хотя и незначительно) и потенциально привести к потерям по другим формам кредита.
Несмотря на потенциальные проблемы, канадские банки активно работают с клиентами, чтобы смягчить платежный шок. Инициативы включают в себя поощрение заемщиков к увеличению ежемесячных платежей, осуществлению единовременных выплат, продлению срока кредита или переходу от ипотечных кредитов с плавающей ставкой к ипотеке с фиксированной ставкой.
Хотя ситуация вызывает обеспокоенность как у заемщиков, так и у кредиторов, активные меры банков могут помочь смягчить последствия платежного шока. Тем не менее, домовладельцам по-прежнему крайне важно быть готовыми и рассмотреть свои варианты перед продлением ипотеки, особенно с учетом того, что на горизонте маячит возможность значительного увеличения ежемесячных платежей.