Bröderna Reuben har beslutat att stämma Trafigura Group, eftersom konsekvenserna av ett kolossalt bedrägeri med nickel krusar genom de globala metallmarknaderna och trasslar in några av dess mest kända figurer. Juridiska dokument som har setts av Bloomberg News kastar nytt ljus över fallet som chockade marknaden tidigare i år, när Trafigura uppgav att man förväntade sig att förlora nästan 600 miljoner dollar i vad man kallade ett "systematiskt bedrägeri" som drivs av Prateek Gupta, en indier
Bröderna Reubens företag, Hyphen Trading, som för det rättsliga förfarandet, hävdar att bedrägeriet inte bara omfattade tusentals ton saknat nickel utan även förfalskade fraktdokument, som användes för att få finansiering från Företaget hävdar också att containrar som förmodas innehålla nickel skickades runt om i världen, vilket ledde till misstanke om att innehållet i containrarna inte var äkta.
Dessutom anklagar Hyphen ett Singapore-baserat speditörsföretag för att också vara inblandat i Guptas påstådda bedrägeri och ställer frågor om Trafiguras egna agerande, och uppger att handelshuset stenade sina förfrågningar om att inspektera dess laster.
Bröderna Reuben, David och Simon, gjorde sin första förmögenhet i 1990-talets Ryssland i råvaruhandelns ta-inga-fångarvärld. För närvarande värderade till sammanlagt 14 miljarder dollar, har de inte varit stora aktörer inom metallhandel på decennier, utan fokuserar istället på att utveckla en av världens största fastighetsportföljer.
Påståendet om att bedrägliga fraktkvitton, så kallade konossement, cirkulerade på nickelmarknaden, kommer att öka oron bland handlare och finansiärer. Sedlar är centrala för modern råvaruhandel: originalsedlar representerar lagligt ägande av en varulast och köps och säljs ofta ofta, samt används som säkerhet för upplåning. Dokument används också för att säkra leverans till slutanvändarna.
Hyphen är i separata juridiska tvister med Trafigura om två olika laster av nickel. I mål vid High Court i London och Singapore hävdar Hyphen att Trafiguras beteende har varit misstänkt, och hävdar att Trafigura inte svarat på förfrågningar om en nickelsändning som det köpt från företaget.
Trafigura har under tiden fortsatt att insistera på att den inte var direkt inblandad i det påstådda bedrägeriet. Hyphens påståenden väcker dock svåra frågor för handelshuset, och anklagar det för att blockera försök att inspektera lasten och påstå att det var den part som var ansvarig för att leverera försändelsen till rederiet, Tsingtao Port, inte Gupta.
Hyphen hävdar att logistikföretaget Techies beordrade att lasten skulle skickas tillbaka till Jeddah efter att den redan hade anlänt till Rotterdam, och att fraktdokumenten som presenterades av Trafigura inte var äkta. Trafiguras fall representerar ytterligare en huvudvärk för företaget, som fortfarande förföljer Gupta i domstol och gör personal- och verksamhetsförändringar i ljuset av skandalen. Bindestreck söker tillbaka sina $8. 4m, ränta och kostnader från Trafigura och har fortfarande inte kunnat besiktiga sitt "nickel".