Der Immobilienmarkt im Vereinigten Königreich erlebt einen zunehmenden Abschwung, da steigende Kreditkosten und die drohende Gefahr weiterer Zinserhöhungen potenzielle Käufer abgeschreckt haben. Die Nationwide Building Society, einer der größten Hypothekengeber des Landes, meldete eine 3. Rückgang der Immobilienpreise um 8 % im Jahresvergleich, was den stärksten Rückgang seit 2009 darstellt und schneller als die 3. 5 % Rückgang im Vormonat verzeichnet. Dies kommt für Ökonomen überraschend, die mit einem etwas größeren Rückgang von 4 % gerechnet hatten.
Die jüngsten Daten spiegeln die Auswirkungen der 13 von der Bank of England seit Ende 2021 durchgeführten Zinserhöhungen wider, die die Fähigkeit der Verbraucher, sich höhere Immobilienpreise zu leisten, belastet haben. Dies hat dazu geführt, dass der Markt den tiefsten Einbruch seit der globalen Finanzkrise vor über einem Jahrzehnt erlebt hat.
Der Chefökonom von Nationwide, Robert Gardner, räumte ein, dass die Erschwinglichkeit für diejenigen, die ein Haus mit Hypothek kaufen möchten, knapp ist. Allerdings zeigte er sich auch optimistisch, dass eine relativ sanfte Landung noch erreichbar sei.
Trotz des jüngsten Einbruchs ist es dem Immobilienmarkt gelungen, den Zusammenbruch zu vermeiden, der letzten Herbst möglich schien, als die Kreditkosten nach einer unglücklichen Haushaltsankündigung der ehemaligen Premierministerin Liz Truss den höchsten Stand seit 14 Jahren erreichten. Tatsächlich hatte Nationwide im November sogar vor einem möglichen Preisrückgang von 30 % im schlimmsten Fall gewarnt.
Basierend auf den Daten von Nationwide sind die Hauswerte um etwa 4 gesunken. Der Preis ist seit seinem Höchststand im August um 5 % gestiegen und beträgt jetzt durchschnittlich 260.828 £. Im Juli verzeichneten die Preise einen leichten Rückgang um 0. 2 % nach einer 0. 1 % Zuwachs im Vormonat. Insgesamt ist der durchschnittliche Wert eines Hauses nur um etwa 0 gesunken. Bisher 5 % in diesem Jahr.
Nationwide prognostiziert für den Rest des Jahres weitere leichte Preisrückgänge, wobei die aktuelle Prognose einen Rückgang von der Spitze bis zur Talsohle um etwa 6 % voraussetzt. 5 %. Allerdings gehen Ökonomen, darunter auch die von Bloomberg Economics, davon aus, dass der kombinierte Druck höherer Hypothekenzinsen und sinkender Lebenshaltungskosten die Immobilienpreise weiterhin stark belasten wird. Bloomberg Economics erwartet einen Rückgang vom Höchststand bis zum Tiefststand von etwa 10 %, was weitere 5 % bedeutet. 5 % Rückgang.
Der Abschwung am Wohnungsmarkt zeigt sich auch in der Zahl der abgeschlossenen Wohnungstransaktionen, die im Juni bei 86.000 lag. Dies liegt 15 % unter dem Vorjahresniveau und etwa 10 % unter den Werten vor der Pandemie. Hausbauer haben auf die sinkende Nachfrage reagiert, indem sie in Erwartung weniger Käufer ihre Projekte zurückgefahren haben.
Die Probleme im britischen Immobiliensektor hatten auch Auswirkungen auf verwandte Branchen. Travis Perkins Plc, ein Baustoffunternehmen, meldete niedrigere Umsätze und einen Rückgang des bereinigten Betriebsgewinns um 31 % aufgrund einer „erheblichen Schwäche“ im Wohnungssektor. Das Unternehmen führte einen deutlichen Rückgang der Immobilientransaktionen an, da die Zinssätze weiter stiegen.
Die Unsicherheit rund um den Immobilienmarkt hat es potenziellen Hauskäufern schwer gemacht und zu einem anhaltenden Preisverfall sowohl auf monatlicher als auch auf jährlicher Basis geführt. Experten und Branchenexperten prognostizieren für den Rest des Jahres 2023 einen weiteren Rückgang der Immobilienpreise.
Zu den Maßnahmen der Bank of England zur Eindämmung der Inflation, die Ende letzten Jahres ein Vier-Jahrzehnt-Hoch erreichte, gehören Zinserhöhungen. Ökonomen rechnen diese Woche mit einem weiteren Anstieg um einen Viertelpunkt, sodass die Zinsen auf 5 steigen werden. 25 %, was der höchste Wert seit 2008 wäre. Händler hingegen preisen eine 40-prozentige Chance auf einen Anstieg um einen halben Prozentpunkt in dieser Woche ein, wobei sich die Zinsen bis Februar möglicherweise der 6-Prozent-Marke nähern könnten.
Nationwide schätzt, dass eine Einzelperson, die ein durchschnittliches Einkommen verdient und eine typische Erstkäuferimmobilie mit einer Anzahlung von 20 % sucht, bei einer Hypothek von 6 % darauf rechnen müsste, dass die monatlichen Hypothekenzahlungen 43 % ihres Nettoeinkommens ausmachen würden
Trotz der in naher Zukunft erwarteten gedämpften Aktivität glaubt Gardner von Nationwide, dass ein gesundes nominales Einkommenswachstum zusammen mit leicht niedrigeren Immobilienpreisen die Erschwinglichkeit von Wohnraum im Laufe der Zeit verbessern dürfte, insbesondere wenn die Hypothekenzinsen nach dem Höchststand sinken